ఎక్కువ These bonds are for income, ఫండ్స్‌లో పెట్టుబడి పెట్టండి.

పెట్టుబడులు చేయడం అంటే ఫస్ట్ విషయమై – ఖచ్చితమైన రాబడి (income) మరియు విన్నపమైన రిస్క్. “These bonds are for income” అన్నది ఒక ముఖ్యమైన మంత్రముగా మారింది, ఎందుకంటే బాండ్లు (bonds) వలన నిర్ధారితమైన వడ్డీలు లేదా కూపన్ ఆదాయం వస్తుంది. కానీ, మనం “బాండ్లలో పెట్టుబడి చేయాలి” అన్న విషయం మాత్రమే కాకుండా, వాటిని ఎలా, ఎప్పుడు వాడాలి, వాటితో పాటు ఫండులు (funds) ఏ ప్రసక్తి ఉంటుంది అన్నది తెలుసుకోవాలి.

“Invest in funds” అన్నది అంటే బాండ్లను ఏకంగా కొనేందుకు బదులు, బాండ్ ఫండ్స్, బాండ్ ETFs, fixed-income mutual funds వంటివి వాడటం ద్వారా రాబడులు పొందడమనేది.

బాండ్లు అంటే ఏమిటి? మరియు “These bonds are for income” గురించి

బాండ్ల మూలాంశాలు (Basics of Bonds)

బాండ్ అనేది ప్రభుత్వాలు లేదా కార్పొరేట్ సంస్థలు తమ అవసరమైన నిధులు (capital) సేకరించడానికి మినహాయించుకునే “నీవరమైన అప్పు పత్రం” (debt instrument). మీరు బాండ్ కొంటే, మీరు అప్పు ఇస్తున్నవారు అవుతారు, వారికి వారి వడ్డీ (“coupon”) ఇవ్వాలని వాగ్దానం ఉంటుంది, maturity వచ్చేయగానే principal (ప్రధాన పెట్టుబడి) తిరిగి ఇస్తారు. “ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం” అన్నది అర్ధం: ఈ బాండ్లు ముఖ్యంగా రావడిని (interest / coupon payments)generate చేయడానికి ఉద్దేశించబడినవి. స్టాక్ లాగా అమ్మకం-కొనుగోలు మార్పులపై ఆధారపడి ఉండవు, వడ్డీ వస్తూ ఉంటుంది.

బాండ్లు మరియు fixed income investments

Fixed income investments అంటే బాండ్‌లు, సమానమైన deuda పత్రాలు, మనీ మార్కెట్ సెక్యురిటీస్ వంటివి ఉంటాయి. “ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం” వలె వీటిని ఉపయోగించేవారు ఆదాయం (interest)-పని పొందాలని కోరుకునే వ్యక్తులు. బాండ్ ఫండ్స్ / bond mutual funds / bond ETFs వంటివి ఉన్నాయి, ఇవి రైతుబడి తెస్తాయి, ప్రొఫెషనల్ మేనేజ్‌మెంట్ ద్వారా, వివిధ రకాల బాండ్లలో పెట్టుబడి చేయడం ద్వారా.

Bonds

వలన లాభాలు – “These bonds are for income” వాదన యొక్క ప్రయోజనాలు

బాండ్లు మరియు fixed income funds వలన మీరు పొందగలిగే ప్రయోజనాలు:

నిర్ధారిత ఆదాయం
“These bonds are for income” అన్న మాట వాస్తవానికి వడ్డీలు регулярగా వచ్చేలా ఉండటం. మీరు బాండ్ లో పెట్టుబడి చేస్తే వార్షికంగా లేదా మధ్యంతర కాలాలలో కూపన్ వడ్డీ వస్తుంది, ఇది మీ వాల్టు / ఖర్చులకు ఉపయోగపడుతుంది క్యాపిటల్ ప్రిజర్వేషన్ (Capital Preservation)
స్టాక్స్ వలె డైనమిక్ గమనింపులు ఉండవు. మార్కెట్లో విలువ తలెత్తినా, maturityకి దగ్గరగా బాండ్ మీరు పెట్టిన మొత్తం తిరిగి వస్తుంది (issuer స్మార్ట్ అయితే). “ ఈ Bonds ఆదాయం కోసం” అన్న మంత్రములో ఈ ప్రాజెక్ట్ ముఖ్యమైనది.పోర్ట్‌ఫోలియో డైవర్సిఫికేషన్ మిశ్రమ పెట్టుబడి (equity + fixed income) మీ ఇన్వెస్ట్‌మెంట్ పోర్ట్‌ఫోలియో రిస్క్‌ను తగ్గిస్తుంది. స్టాక్ మార్కెట్ డౌన్ అయితే కూడా బాండ్లు కొన్ని స్థాయిలో మధ్యంతర ఆదాయం ఇస్తాయి.నియమిత నగదు ప్రవాహం (Cash Flow)వడ్డీలు లేదా కూపన్ అక్షయంగా వస్తాయి, ఇది మీ నివారణ ఖర్చులు, రిటైర్మెంట్ అవసరాలు లేదా మరే విధమైన పెట్టుబడి అవసరాలకు ఉపయోగపడుతుంది.టాక్స్ ప్రయోజనాలు కొన్ని దేశాల్లో మరియు కొన్ని బాండ్లలో వడ్డీ ఆదాయం పన్ను-మినహాయింపు పొందవచ్చు. మరెన్నో సందర్భాల్లో టాక్స్-ఎక్సెంప్ట్ బాండ్లు ఉండవచ్చు. ఇది “These bonds are for income” అన్న ఆశించే పెట్టుబడిదారులకు అదనపు లాభం.

పరిమితులు మరియు రిస్క్‌లు (“These bonds are for income” వాదనతో కూడి)

ప్రతి పెట్టుబడికి లాభం మాత్రమే కాదు, కొన్ని రిస్కులు కూడా ఉంటాయి.

ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం ” అన్న వాదన ఆధారంగా కూడా ఈ రిస్కులు తెలుసుకోవడం ముఖ్యం.ఇంటరెస్ట్ రేట్ రిస్క్ (Interest Rate Risk)

మార్కెట్ వడ్డీ రేట్లు పెరిగితే, మునుపటి బాండ్ల విలువ తగ్గిపోతుంది. మీరు maturityకి ముందు అమ్మితే లాస్ రావచ్చు. వడ్డీ రేట్లు మార్చుకునే అవకాశం ఉంది.

เครดิต రిస్క్ (Credit Risk)
బాండ్ issue చేసిన సంస్థ లేదా ప్రభుత్వం అప్పు మీద వడ్డీ/ప్రధానాన్ని ఇవ్వలేనట్టైతే డిఫాల్ట్ ప్రమాదం ఉంటుంది. “ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం ” వలె ఆశించిన వడ్డీలు రావకపోవచ్చు. ద్రవ్యోల్బణం ప్రభావం (Inflation Risk)
వడ్డీ రేటు ఉంటే కానీ ద్రవ్యోల్బణం ఎక్కువైతే, వాస్తవ కొనుగోలు శక్తి తగ్గిపోతుంది. అంటే వడ్డీతో వచ్చిన ఆదాయం కానీ, మీ ఖర్చులు పెరిగితే మించకపోవచ్చు.లిక్విడిటీ సమస్యలు కొన్ని బాండ్లు maturity పూర్తయ్యే వరకు అమ్మడానికి సౌకర్యం లేకపోవచ్చు, మార్కెట్ ఉండకపోవచ్చు. వాస్తవంగా “ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం” అని పెట్టుబడిదారులు ఆశించిన నగదు ప్రవాహం ఆలస్యమవచ్చు. “ ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం ” అన్న వాదన అనగా అదనపు ఖర్చులు & టాక్స్ ఖర్చులు కూడా స్కోప్ లోకి తీసుకోవాలి.

“Invest in funds” – ఫండ్‌లలో పెట్టుబడులు మరియు వాటి ప్రాముఖ్యత

బాండ్స్ ప్రత్యక్షంగా కొనుడానికి కాకుండా, ఫండ్స్ ద్వారా పెట్టుబడులు చేయడం అనేక ప్రయోజనాలు ఉంది. ఈ రెండు (బాండ్లు + ఫండ్స్) కలిపి “ ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం invest in funds” అన్నదాని ఉద్దేశ్యం.

బాండ్ ఫండ్స్ (Bond Funds / Fixed Income Funds)
ఈ ఫండ్స్ మీరు నిర్ధిష్ట రకం బాండ్లలో pool గా పెట్టుబడులు చేస్తాయి. ఉదా: ప్రభుత్వ బాండ్లు, కార్పొరేట్ బాండ్లు, మునిసిపల్ బాండ్లు వంటివి. మీరు ఈ ఫండ్ ద్వారా చిన్న మొత్తంతో కూడా పెట్టుబడి చేయొచ్చు. మేనేజ్‌మెంట్ ప్రొఫెషనల్స్ ఉన్నాయి. బాండ్ ETFsమేమ్ కోరుకునే వ్యక్తులకు లిక్విడిటీ ఎక్కువగ ఉంటుంది, మార్కెట్ లో ట్రేడవుతాయి.ఫీజు తక్కువ ఉండొచ్చు.మీరు సులభంగా కొనడం-అమ్మడం చేయొచ్చు.
డైవర్సిటీ & మేనేజ్‌మెంట్
ఫండ్ మేనేజ్‌మెంట్ ఉంటుంది, క్రెడిట్-రిస్క్, టెన్యూర్ డైవర్సిటీ, వడ్డీ రేట్ల పరివర్తనల వల్ల వచ్చే ప్రభావాలను తగ్గించేందుకు వ్యూహాలు ఉంటాయి.
కొన్ని వ్యక్తులు ప్రత్యక్ష బాండ్లు ఏమి ఎంచుకోవాలో తెలుసుకోకపోవచ్చు, కానీ ఫండ్స్ ద్వారా ఎంతో రిస్క్-పరిజ్ఞానం ఉండి పెట్టుబడులు చేయడం సులభం అవుతుంది .ప్రత్యక్ష బాండ్లు కొనడం లో కూడా ట్రాన్సాక్షన్ ఫీజులు మరియు బిడ్డ-ఆఫర్ స్ప్రెడ్ ఉంటాయి; ఫండ్స్ వలె వడ్డీ ఆదాయం minus ఫీజులు మంచి కానీస్థాయి ఉంటుంది.

ఎలా ఎంచుకోవాలి: “These bonds are for income, invest in funds” అనుకున్నప్పుడు

ఈ వాక్యాన్ని మనం అమల్లోకి తీసుకుందామంటే, కొన్ని ముఖ్యమైన సూచనలు:

రాబడి అవసరం & కాల పరిమితి
మీరు నెలా / నెలల తరువాత ఏప్పుడు ఆదాయం కోరుకుంటున్నారో నిర్ణయించుకోండి. ఇది వడ్డీ-పేమెంట్ షెడ్యూల్‌లపై, బాండ్ maturity యాప్‌రాయితీపై (short-term vs intermediate vs long-term) ఆధారపడుతుంది.
క్రెడిట్ రేటింగ్ &issuer విశ్వసనీయత
బాండ్ ను ఇచ్చే సంస్థ యొక్క క్రెడిట్ రేటింగ్ చాలా ముఖ్యం. “ఈ బాండ్లు ఆదాయం కోసం” ఆశిస్తున్నప్పుడు issuer డిఫాల్ట్ ప్రమాదం తక్కువగా ఉండాలి.
వడ్డీ రేట్లు (Coupon Rate / Yield)
“These bonds are for income” అ అని చూస్తున్నప్పుడు వడ్డీ రేట్లు ఎంత అని తెలుసుకోవాలి, fixed coupon కావాలా variable లేదా అనేది కూడా. సాధారణంగా ఎక్కువ వడ్డీ కోసం ఎక్కువ రిస్క్ తీసుకోవాలి.
పన్నుల మరియు ఖర్చుల అంశాలు
వడ్డీ ఆదాయం పైన టాక్స్ ఎలా ఉంటుంది, ఫండ్ ఫీజులు ఎంత ఉంటాయి, exit fee ఉంటుందా లాంటివి ముందే తెలుసుకోవాలి.
డైవర్సిఫికేషన్
ఒకే issuer / ఒకే రకం బాండ్లలో పెట్టుబడులు చేయకపోవడం. వివిధ రకాల బాండ్లు + బాండ్ ఫండ్స్ వంటివి కలిపి పెట్టుకోవడం. ఇది “These bonds are for income” లక్ష్యానికి మంత్రి రక్షణ ఉంటుంది.
మార్కెట్ పరిస్థితులు & వడ్డీ రేట్లు మార్పులు

వడ్డీ రేట్లు పెరిగితే బాండ్ మార్కెట్ విలువ తగ్గుతుంది; వడ్డీ రేట్లు తగ్గితే ఇంకా మంచి పరిస్థితులు ఉంటాయి. అయితే మీరు వివిధ tenure బాండ్స్ లో పెట్టుబడులు చేయడం ఉండాలి.

ఉదాహరణలు (Examples) – “These bonds are for income, invest in funds” అనుకున్న పెట్టుబడులు

వ్యక్తి రూ. 1,00,000 ప్రతీ సంవత్సరం వడ్డీ లభించే బాండ్‌ల్లో పెట్టుబడులు పెట్టినప్పుడు — ఉదా: ఒకcorporate bond 8% coupon rate ఉంటే — రూ. 8,000 సంవత్సరం ఆదాయం వస్తుంది. కానీ అదే మొత్తాన్ని ఒక bond fund లో పెట్టినప్పుడు, వర్గాల బాండ్లు కలిపి పెట్టుబడి చేస్తుంది, వడ్డీ రాబడితో పాటు వాల్యూ మార్పుల కూడా ఉండొచ్చు, అయితే “These bonds are for income” లక్ష్యం అయితే stability ఉంటుంది.

సారాంశం

“These bonds are for income” అన్న వాక్యం మన పెట్టుబడి లక్ష్యానికి సూటి ఉపయోగపడే నివేదిక: ఇది బాండ్లు వలన నిలకడైన ఆదాయం వస్తుందని సూచిస్తుంది. అయితే “invest in funds” అన్న విధానం బాండ్ల ప్రత్యక్ష కొనుగోలుకంటే చాలా సరళమైన మార్గం, డైవర్సిఫికేషన్, వ్యూహాత్మక మేనేజ్‌మెంట్, కష్టాల లేకుండా లిక్విడిటీ మరింత ఉండే అవకాశం. రెండు (బాండ్లు మరియు ఫండ్స్) కలిపి మీరు పెట్టుబడికి మరింత సురక్షిత, కొంత రిస్క్ తక్కువ, కానీ స్థిర ఆదాయాన్ని సాధించగలరు.